 Приветствую коллеги от аналитиков летных рынков и торговые идеи от компании Тикмилы, сами я, Артур и Диатурль. Вчера у нас вышло очень много интересных новостей. В частности, рынки были озабочены прежде всего с сообщением из Белого Дома. Хотя бы подробнее обсудить новый план Байдена, именно план государственных расходов. Не успел у нас американская экономика прочувствовать, ощутить эффект от двух таких сильных инъекций, фискальных расходов, то есть это раундов фискальных стимулирований. Тут же её готовят к новой, будем так говорить, порции стероидов. Принимать, получать экономика и стероиды будет аж 10 лет последующих. Байден вчера представил план федерального бюджета на 2022 год. Он планирует потратить 6 трлн долларов в следующем году на американскую экономику, выплачивать семьям, модернизировать инфраструктуру, затем вкладываться в перспективы новой отрасли экономики. Затем такой еще момент появился, что в течение последующих 10 лет ожидается, что постепенно будет наращиваться гостарственные расходы и достигнут 8,2 трлн долларов к 2031 году. При вот таком раскладе у нас дефицит бюджетный, управительство США будет увеличиваться ежегодно на 1,3 трлн долларов. Гусдол у нас по отношению к ВП, это соотношение у нас вырастет к этому году до 117%. Вроде бы не так много, экономики Японии превышают это соотношение 200%, но все равно сейчас рынки склонны реагировать на эти новости. Хотелось бы заметить, что у нас фонда в рынке положительно отреагировали. Мы сегодня видим такую положительную динамику по фьючерсам американской индекс и европейским рынкам. В общем, позитивно они воспринимают новость, то что у нас замечается длительное стимулирование американской экономики. Мы скачили у нас также цены на металлы, к оптимизмам на товарных рынках появился. Ясно, что часть этих расходов как раз-таки пойдет у нас на реновацию экономики. Это все будет сопровождаться повышенными заказами и это будет повышенно спрос на сырье подразумевать. Небольшое во мнение у нас появилось в долгосрочных облигациях. Казначей из их десятилетней трэжеры вчера у нас отреагировали скачком вверх. И чувствуется небольшая нерозность здесь, потому что интерпретировали рынки, интерпретировали инвесторы. Вот эта новость как то, что растет риск, что правительство США будет повышенными темпами занимать, потому что покрывать повышенные расходы, если не хватает доходов, нужно занимать. Это, конечно, первоначальная реакция, нужно понимать, очень мало еще подробностей по этому плану, они будут позже обнародованы. Также у нас мало информации о том, как конгресс отреагирует на предложение Байдена, хотя известно, что у нас конгресс контролируется демократами. Вроде как все гладко должно пройти, так как коллеги по партии не откажут, не бросит своего коллегу, да, президента, не будет идти ему на перекор. Конечно, этот факт контроля демократами конгресса позитивно отражается на шансах одобрения, неясно остается такой момент, как могут противостоять республиканцам проекта, потому что у них есть возможности, есть какие-то рычаги давления и, возможно, они будут, точнее наверняка, не будут стопорить этот проект, пытаться это сделать. И еще непонятно, в финальный план расхода, как там цифры, как эта вся математика, она будет отличаться от этой представленной, потому что сейчас это, конечно же, выглядит как попытка США прямо сделать свой последний, окончательная попытка США занять у будущих поколений, чтобы хоть как-то исправить свое положение, чтобы свои гигемонии мировую сохранять. Вот так это сейчас выглядит. Немножко рискованно, будем так говорить, в долгосрочном перспективе для гостаростных финансов. Ну ладно, мы все-таки концентрируемся на последствиях для рынка от вот этого предложения. А касательно следующего класса активов, валютный рынок, да, у нас достаточно прохладно, достаточно равнодушно отреагировал на предложение Байдена, собственно, мы видим, да, то что, ну, особого движения какого-то здесь не было, здесь у нас доллар консолидировался в таком диапазоне. Вот, и сейчас, мне успело, собственно, написать эту статью, подготовить материал, он уже пробивает вот эту, у нас, линию верхнюю границу вот этого канала среднесрочного, который с апреля тянется, я о нем много говорю, потому что на мой взгляд, он, кажется, сейчас основным, вокруг него всего вот это разворачивается. Расклад собственно такой, если мы сейчас остаемся выше вот этого канала, если, ну, мы уже упробили, получается, да, проходим выше, если мы здесь как-то закрепляемся, не уходим выше, на следующей неделе остаемся без попыток ухода вне 100, конечно же, это перспектива просто в сторону вот уровня 90-80, да, потому что мы во-первых, во-первых, удержали вот здесь, я обсуждал на прошлом видео, если вы смотрели, то, что вот здесь у нас два ложных вот таких попытка февральский минимум пройти не получилось, чтобы нижнюю границу протестировать, провалились планы, было здесь перехваченный насосил, мы с вами обсуждали, что у нас будет тест вот этой верхней границы. Собственно, произошла вот эта кансолидация, она со всеми вытекающими последствиями имела вот этот, собственно, пробой движение вверх, я ожидал, что пробой движения будет у нас на вот этих данных, на основной метрике инфляции ФРС, уровень инфляция потребительских расходов, это у нас основная метрика ФРС, я ожидал, что на ней будет какое-то движение, раньше начало это все происходить, собственно, данные могут поддержать вот эту тенденцию, да, движение доллара вверх, если будет какое-то у нас закрепление, выше уровень 90-20, точнее, выше не уровень 20, а выше вот этой границей, если мы сможем у нее отскочить, удержаться выше, то на следующей неделе ожидаем рост, если все-таки мы уходим ниже, не получается остаться выше, то, на мой взгляд, все-таки опять снова инициативу уходит, продав само, мы дальше движемся в рамках вот этого наклонного трендового коридора, в сторону, ну, еще раз повторного теста, и затем уже вот сюда. Основной драйвер вот этого движения, напомню, это у нас с дивергенцией между политиками центральных банков США, ФРС, и между другими центральными банками. Напомню, да, то, что у нас сейчас уже ряд центральных банков сделали конкретные заявления, когда они начнут сокращение программы скупки активов, то есть облигацией преимущественных государственных, прекращает они скупаться облигацией, начинают ставки подниматься по облигациям. Собственно, другими с вами будем говорить, когда центральные банки начнут свой цикл повышения ставок. Вот, собственно, банк Новой Зеландии, банк Алькобритании, банк Анна, уже четко дали сигнал, когда они скупка активы, в пример, начнут сокращать. По ФРС все еще очень мутно, все еще неясно остается, и вот у нас вот эта дивергенция постепенно происходит, между центральными банками, и это, конечно же, в совокупности обыславляет это движение доллара вниз. Это нужно понимать. Когда у нас ФРС даст сигнал, что все, я тоже присоединяюсь с своим коллегом, даю вам четкие сроки, когда я это делаю, то тогда уже по доллару не так все будет определенно. Не такая степень определенности будет по доллару, какая есть сейчас. А, собственно, по евро доллару хотелось бы обсудить. Там у нас тоже есть вот такой вот восходящий канал, и мы сейчас, сейчас я вам перспективу покажу, у нас есть этот восходящий канал, так усужающийся тянис, он как раз таки с апреля, но также как по индексу доллара, понятно, дело там евро основной вклад в индекс доллара, поэтому динамики, грубо говоря, там, ну, в зеркальной, да, будут. Вот, собственно, мы сейчас тестируем вот эту, эту границу нижнюю, да, снова. И следующей, следующей целью будет тестирование вот этой недельной поддержки, да, горизонтальной. Это уровень 1.2160. Если мы все-таки здесь евро доллар устоит выше, да, движение продолжится все-таки отсюда вверх, да, если будет отско, то можно будет говорить, что все-таки мы остаемся в этом канале, именно в краткострочной перспективе, да, мы говорим, мы продолжаем движение вверх. Если нет вот эта тактическая коррекция доллара вверх, она продолжается, тянет евро доллар, соответственно, ну, ниже вот, к уровню 1.2120, да, вот здесь вот, к уровню 1.21, если это происходит. Вот, собственно, вот этот, сейчас этот тест вот этой поддержки горизонтальной 1.2160 является критически важным. Что еще по евро можно отметить? Ряд комментариев чиновников ЕЦБ на этой неделе не будем перечислить, как и именно, суть, да, обсудим с вами, что они, что они пытались сделать. Их комментарии, они были направлены на то, чтобы убедить участников рынка, они не будут, ЕЦБ не будет в скором времени сокращать программу скупки активов. Это все привело к тому, что, ну, рынок, казался действительно убежден тем, что говорили чиновники. У нас за очень короткое время доходность бандов десятилетних немецких, она начала снижаться. Если она снижается, значит, спрос на банды растет. Когда рынки ожидают, что со стороны Центрального банка будет хороший спрос, то и они тоже за ним как бы стараются это следовать на это реагировать. Поэтому они тоже вылились сюда, доходность снизилась. Из этого дела выводят, что смогли чиновники ЕЦБ убить эти рынки в том, что они пока не собираются сокращать программу клического смещения. Для евро это негативный сигнал, это сигнал с минусом. Поэтому видим, что вроде бы евро, что-то какой-то поход там был, да, по евро-долуру, поход на 1.22 выше, потом вот, вот как раз-таки, если вы посмотрите, да, вот возьмете, посмотрите, научите графики евро-долуру, и вот на этот сравните, то вот как раз-таки крепление доходности и сразу там по евро-долуру также неважная динамика пошла, евро лишился фактор поддержки. Но, но, но, у нас есть такой интересный фактор поддержки в евро. Это спрос со стороны инвесторов в акции. А у нас ETF, в акции, которые, портфели, которые представляются в портфели из акции стоимости еврозоны, по ним наблюдалось очень большое притоп иностранных инвесторов за последние несколько недель. Картинки у меня соответствующие нет, придется верить на слово, да, но есть, есть такая информация, что у нас вливается иностранные инвесторы именно в акции стоимости еврозоны. Это оказывает поддержку евро. И вот, а как ожидается, будет продолжаться у нас эта поддержка для европейской валюты именно с этой стороны. Собственно, по евродору мы с вами обсудили ситуацию, что-то у нас намечается, да, вот на следующей неделе, как, как вообще торговлю, да, там вести. Можно вот также заметить, что и по фунту там тоже очень похожие картинка. Мы сейчас вот в этом диапазоне, собственно, находимся. Это у нас диапазон между 1.41 и 1.42. 1.42, да, получается, ну вот чуть выше, да, ну мы берем зону, да, поддержки. Вот эту зону поддержками берем вот между этими двумя линиями. Вот, собственно, у нас было тут раз, два, три, четыре, четыре раза было и ничего не получилось. Каждый раз мы снижались, поэтому четверт этот тест, конечно говоря, потому что пока по фунту есть попытки роста, но также пока там очень сильные сопротивления не дают пока что, ну, пойти. Поэтому здесь вот у нас этот диапазон, вот этот нужно его иметь в виду держать в голове. Мы сейчас рассматриваем с вами, да, возможность ухода по попытке теста здесь закрепления, либо движение здесь какое-то закрепление. Вот, собственно, на это рассчитываем здесь, как вы видим, болтанка. Если мы уходим ниже, закрепляемся вот здесь, то, конечно же, картина по фунту сразу портится и там нижий уровень намечается. Ну, на мой взгляд, вот в рамках обсуждения индекса доллара, в рамках евро-доллара, все-таки наклон у индекса доллара вниз, как мы с вами судили. Поэтому все-таки вот это движение вниз, это просто очередное вот такое, как и здесь, вот это коррекционное движение перед дальнейшим ростом. Я все-таки бы рассчитывал на то, чтобы как-то попытаться подбирать небольшими позициями здесь фунт-доллар, да, рассчитывая на продолжение рост. Ну, в целом, я в среднем сроке вижу фунт-доллар то, что он смотрит наверх, и поэтому рассчитываю вот на то, что он дальше отправится. Но если, как я уже сказал, набирая здесь, мы видим, что проходит, он прошивает, поэтому этот уровень закрепляется, то это сразу отбой по вот этим всем позициям. А иначе, это вот эти позиции, они как бы нацелен на продолжение роста. Вот, собственно, это у нас картина по основным валютным барам, по индексу доллара, разобрали с вами основные новости, и что ждать от следующей недели примерно по основным валютам. Если у вас остались какие-то вопросы или комментарии, вы можете за тех под видео не забудьте, пожалуйста, поставить тебя лайк, смотрите, увидите новые выпуски. Если вам понравилось это видео, то вы считаете его полезным. На этом я завершаю свой обзор. Всего доброго, торгуйте в профит.